西本要聞
12月14日西本新干線鋼材價格指數(shù)走勢預(yù)警報告
2018年12月14日16:02 來源:西本資訊
本期觀點: 廠商博弈 弱勢調(diào)整
時間:2018-12-17—2018-12-21
預(yù)警色標(biāo):綠色
●市場回顧:先跌后漲需求疲軟,鋼市價格震蕩下跌;
●成本分析:國內(nèi)焦炭止跌企穩(wěn),進口礦價震蕩見漲;
●供需分析:環(huán)保限產(chǎn)檢修增多,低溫雨雪需求下降;
●宏觀分析:房產(chǎn)基建雙雙持平,美元預(yù)期下周加息。
●綜合觀點:近期北方霧霾天氣頻發(fā),冬季環(huán)保限產(chǎn)加大執(zhí)行,11月份粗鋼產(chǎn)量依舊高位,鋼材出口處于低位,當(dāng)前鋼材供應(yīng)形勢承壓;全國降溫雨雪天氣增多,終端需求日趨收縮,市場成交明顯放緩,整體供需形勢不樂觀。好在前期暴跌釋放風(fēng)險,社會現(xiàn)貨庫存相對低位,多數(shù)鋼企挺價意愿強,鋼市處于跌后震蕩調(diào)整期?;谀甑资袌鲑Y金緊張,北材南下資源增壓,后期需求繼續(xù)下滑,基于此,對下周市場維持偏消極評價——綠色預(yù)警。具體來說,西本鋼材指數(shù)下周將在3980-4080元/噸區(qū)間震蕩運行。
一、行情回顧
1、西本鋼材指數(shù)
2、本周上海螺紋鋼價格情況
本周申城建材價格震蕩下行,截至12月14日,西本指數(shù)報在4060元/噸,較上周末下跌70;同期,滬上優(yōu)質(zhì)品三級螺紋鋼代表規(guī)格報在3840元/噸,較上周末價格下跌50元/噸;而滬上優(yōu)質(zhì)盤螺代表規(guī)格報價4040元/噸,較上周末下跌60元/噸。
市場反饋,周末期間,申城受雨雪天氣影響,建材價格小幅走低,市場需求陷入低谷。上半周低溫陰雨天氣持續(xù)不斷,以及在期螺震蕩下挫的拖累下,現(xiàn)貨價格連續(xù)下調(diào),累計跌幅達60-80元/噸。下半周,隨著申城天氣放晴,前期積壓的需求有小幅釋放,出貨情況表現(xiàn)不錯,現(xiàn)貨價格止跌企穩(wěn)。近期資源到貨不多,本地庫存水平處于低位,短期對價格有一定支撐。然而,時值12月中旬,戶外氣溫逐日降低,下游需求難以持續(xù)放量,多數(shù)工地將在趕工完畢后進入休整期,因此,商家對于后期需求并不看好,冬儲意愿偏低,因此筆者判斷,短期市場或?qū)⒍虝罕P整運行為主。
那么,下周鋼價走勢將如何變化?庫存變動情況如何?帶著諸多疑問,一起進入本期行情分析。
3、全國市場方面
根據(jù)國內(nèi)知名鋼鐵現(xiàn)貨交易平臺——西本新干線的交易監(jiān)控數(shù)據(jù)顯示,本周全國鋼價弱勢下跌。
北京市場:本周北京市場現(xiàn)貨價格低位小幅震蕩,較上周末累計上漲20-30元/噸?,F(xiàn)河北鋼鐵HPB300Ф8-10mm高線價格為4500元/噸; HRB400EФ12-Ф14mm小螺紋3660-3680元/噸,HRB400EФ16mm螺紋3580元/噸左右,HRB400EФ18-22mm大螺紋4540-3560元/噸;HRB400Ф8-10mm盤螺報價3720-4760元/噸。
市場反饋,本周初期螺及鋼坯等震蕩回落,市場信心明顯低迷,現(xiàn)貨價格繼續(xù)下滑,基本跌至前期低點,河鋼大螺3500元/噸左右。本地主導(dǎo)鋼企河鋼出臺12月中旬出廠指導(dǎo)價,螺線大幅補跌180-280元/噸,基本符合市場預(yù)期。下半周,隨著期螺止跌反彈,市場悲觀情緒有所緩解,現(xiàn)貨報價隨之觸底反彈,累計拉漲50-60元/噸,成交量亦有所回升,但整體成交量依舊低位??紤]到本地市場實際需求大幅下滑,商家拉漲意愿不強,多以出貨為主,預(yù)計,下周北京市場行情弱勢震蕩為主。
杭州市場:本周杭州鋼市行情先跌后穩(wěn)態(tài)勢,杭州市場沙鋼16-25mm螺紋鋼主流報價在3880元/噸,永鋼、中天、新興、申特等同規(guī)格資源3830-3870元/噸;永鋼、中天、萍鋼等盤螺和線材價格3960元/噸;合格品螺紋售價在3780-3830元/噸,線材和盤螺3960元/噸左右。
市場反饋,前半周,受雨雪低溫天氣影響,市場銷售比較清淡,鋼市報價接連小幅見跌?,F(xiàn)杭州鋼市現(xiàn)貨庫存偏低,多數(shù)商家資源規(guī)格不全, 市場預(yù)期不樂觀,致使商家備庫積極性不高。后半周,隨著杭州地區(qū)天氣放晴,期螺和鋼坯等價格見漲,市場報價試探性有所回漲。另外,12-2期沙永中建筑鋼材計劃量公布,中天螺紋7折(上期6折),線材和盤螺8折(上期9折);永鋼螺紋8折(上期7.5折),線材和盤螺9.5折(上期全折);沙鋼對12月份螺紋計劃量全折。預(yù)計,下周杭州地區(qū)鋼價總體趨弱態(tài)勢。
廣州市場:本周廣州市場建材價格整體回落?,F(xiàn)螺紋鋼韶鋼Ф18-25mmHRB400E規(guī)格主流報價在4360-4430元/噸,廣鋼、冷鋼、裕豐、粵鋼、湘鋼HRB400EФ18-25mm規(guī)格報價在4310-4420元/噸;韶鋼HPB300Ф6-10mm高線主流價格4240-4290元/噸;廣鋼、珠?;涗?、湘鋼同規(guī)格高線售價4090-4200元/噸。湘鋼、萍鋼Ф8-10mmHRB400盤螺報價4260-4380元/噸。
市場反饋,周初受期螺大幅下跌影響,主導(dǎo)資源報價紛紛回落;周中,本地主導(dǎo)鋼廠挺價無力,對出廠價輪番下調(diào),市場看空情緒蔓延,報價繼續(xù)走低;周四以后,期螺合約回漲,市場信心小幅提振,報價逐步趨穩(wěn)。庫存方面,截至目前,主要倉庫建材存量為59.26萬噸,較上周增加5.62萬噸,其中,螺紋鋼庫存31.83萬噸,增加3.51萬噸,線材和盤螺庫存27.34萬噸,增加2.11萬噸。本周北材南下逐漸增多,螺紋、線材庫存雙雙回升。綜合來看,臨近年底,貿(mào)易商資金壓力顯現(xiàn),北材南下到港沖擊影響,上漲動力不足,預(yù)計,下周廣州市場行情震蕩走跌為主。
二、成本分析
1、本周鋼廠調(diào)價
本周部分板材主導(dǎo)鋼企寶鋼、鞍鋼等公布2019年1月份出廠價格,面對國內(nèi)下游訂單消費縮減、出口貿(mào)易需求下滑,以及市場預(yù)期不理想等因素,對下月銷售政策大幅下調(diào),其中寶鋼對熱軋、碳鋼和鍍鋅等下調(diào)300元/噸,對酸洗和普冷等下調(diào)200元/噸;鞍鋼對熱軋、冷軋、中厚板、軋硬、彩涂、鍍鋅等下調(diào)100-300元/噸。本周建筑生產(chǎn)鋼企來看,華東地區(qū)主導(dǎo)鋼廠沙鋼公布中旬價格政策,對螺紋和線盤價格維持不動,完成計劃量對上一期螺紋補差80元/噸,線盤補差100元/噸;河北地區(qū)主導(dǎo)鋼廠河鋼公布中旬價格政策,對螺紋價格下調(diào)190-280元/噸,線材和盤螺下調(diào)180-190元/噸。
國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù),11月粗鋼產(chǎn)量7762萬噸,同比增長10.8%(10月為9.1%);1-11月粗鋼產(chǎn)量同比增長6.7%(1-10月同比增長6.4%)。11月粗鋼日均產(chǎn)量258.73萬噸,環(huán)比10月份回落2.84%,為連續(xù)兩個月回落。海關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計,11月份我國鋼材出口529.8萬噸,環(huán)比下降20.20萬噸,降幅為3.67%,為今年2月份以來最低水平;前11月累計出口鋼材6377.8萬噸,去年同期為6975.1萬噸,同比下降8.6%。11月份我國進口鋼材105.7萬噸,環(huán)比下降8.10萬噸,降幅為7.12%;前11月累計進口鋼材1216萬噸,去年同期為1209.7萬噸,同比增加0.5%。
2、原材料
本周國內(nèi)原料價格表現(xiàn)不一,其中焦炭價格跌后企穩(wěn),進口礦價格震蕩上漲,國內(nèi)礦價格以穩(wěn)為主,廢鋼價格全線上漲,鋼坯行情震蕩走高,分品種來看:
鋼坯市場:本周國內(nèi)普碳方坯報價窄幅震蕩調(diào)整為主。從具體來看,上周末,唐山地區(qū)普碳方坯報價累計上漲10元/噸,含稅價報在3310元/噸;本周一,受全國大部分地區(qū)低溫降雪影響,市場成交明顯低迷,唐山普方坯整體下跌40元/噸跌至3280元/噸。本周二,唐山普方坯報價維持平穩(wěn);本周三至周四,受期螺主力合約震蕩走高,成品材現(xiàn)貨價格跌后企穩(wěn),鋼坯市場出現(xiàn)連續(xù)小幅探漲態(tài)勢,二天累計回漲50元/噸,含稅價報在3330元/噸。從庫存上來看,截止本周四,唐山海翼宏潤鋼坯庫存量為11.12萬噸,周環(huán)比下降3.88萬噸;唐山象嶼正豐鋼坯庫存量為5.9萬噸,周環(huán)比下降1.7萬噸。預(yù)計,下周國內(nèi)鋼坯價格窄幅震蕩為主。
焦炭市場:本周國內(nèi)焦炭價格跌后持穩(wěn)觀望為主。從具體來看,國內(nèi)焦炭市場價格經(jīng)過四輪大幅下跌,市場風(fēng)險得到釋放,本周部分焦炭企業(yè)發(fā)文要求提漲100元/噸,然絕大部分鋼企并無接受漲價。近期受北方霧霾天氣影響,主產(chǎn)焦企業(yè)限產(chǎn)力度加大,但下游部分鋼廠也同樣排產(chǎn)受限。同時,焦炭企業(yè)近期出現(xiàn)累庫,部分焦炭趨于謹慎送貨積極,焦炭議價能力表現(xiàn)一般,短期內(nèi)看焦炭價格以持穩(wěn)觀望為主。焦煤方面:受前期焦炭價格累計大幅下跌,焦企利潤大幅收縮情況下,焦企采煤計劃刻意壓減,市場成交總體不旺,氣煤、貧瘦等一些配焦煤種壓力較為明顯,部分焦煤價格下跌30-50元/噸,短期內(nèi)焦煤市場價格偏弱運行??傮w來看,焦企庫存相對承壓,下游鋼企需求放緩,后市需求不樂觀,預(yù)計,下周國內(nèi)焦炭行情穩(wěn)中偏弱態(tài)勢。
廢鋼市場:本周國內(nèi)廢鋼市場價格普遍上漲。上周末至本周初,全國大范圍出現(xiàn)低溫降雨雪天氣,下游廢鋼資源供應(yīng)減少,各地鋼廠到貨量不足,部分鋼廠廢鋼資源減少,廢鋼經(jīng)銷商信心較足。從區(qū)域市場來看,華東地區(qū)主導(dǎo)鋼廠沙鋼13日對廢鋼采購價格上調(diào)100元/噸,帶動周邊市場上漲70-100元/噸;華北地區(qū)廢鋼收購價上漲70-100元/噸;西北地區(qū)廢鋼收購價格上漲20-60元/噸;西南地區(qū)廢鋼收購價上漲80-120元/噸;華南地區(qū)廢鋼收購價上漲60元/噸;東北地區(qū)廢鋼收購價上漲60元/噸?;趪鴥?nèi)廢鋼價格連續(xù)上漲,成品材價格整體弱勢走跌,預(yù)計,下周國內(nèi)廢鋼市場價格繼續(xù)上漲空間有限。
鐵礦石市場:本周國內(nèi)鐵精粉市場價格總體平穩(wěn),少數(shù)地區(qū)略有漲跌。近期在國內(nèi)鋼企限產(chǎn)檢修等情況下,鋼企采購需求難以放量,成交狀況表現(xiàn)一般,受期貨和成品材價止跌探漲影響,礦石供應(yīng)商并不情愿跌價銷售,短期內(nèi)市場表現(xiàn)橫盤整理,但趨勢依舊偏弱。本周進口礦價格震蕩上漲,截止12月13日,普氏62%鐵礦石指數(shù)為68.20美元/噸,周環(huán)比上漲2.1美元/噸。港口庫存來看,截止本周五,全國主要港口鐵礦石庫存約13958萬噸,周環(huán)比上漲81萬噸。從具體情況來看,近期澳洲港口檢修結(jié)束,外礦發(fā)貨到港量增加,本周港口礦石庫存小幅增加。受期貨和成品材止跌探漲,市場成交略有改善,以及匯率上漲增加海運和采購成本,使得進口礦盤中格震蕩上漲??紤]后期外礦發(fā)貨量增加,國內(nèi)高爐開工率持續(xù)下降,季節(jié)性需求疲軟等情況,預(yù)計,下周進口礦行情或?qū)⒄鹗幾呷鯌B(tài)勢。
海運市場:12月13日,波羅的海干散貨運價指數(shù)(BDI)收報1365點,較前一交易日上漲12點,漲幅 0.89%。相關(guān)統(tǒng)計,12月7日,上海航運交易所發(fā)布的中國沿海(散貨)綜合運價指數(shù)報收1030.10點,較上周下跌5.7%。中國沿海煤炭運價指數(shù)(CBCFI)中,秦皇島-上海(4-5萬dwt)航線運價為22.8元/噸,較上周下跌4.3元/噸;秦皇島-張家港(4-5萬dwt)航線運價為25.1元/噸,較上周下跌4.5元/噸;秦皇島-廣州(6-7萬dwt)航線運價為28.4元/噸,較上周下跌4.3元/噸。礦石拉運需求整體不振,運價下跌。12月7日,沿海金屬礦石貨種運價指數(shù)報收1013.52點,較上周下跌6.7%。預(yù)計,下周BDI指數(shù)或?qū)⒄鹗広吶酢?/p>
三、供給和需求分析
西本新干線交易平臺數(shù)據(jù)顯示,上周末,申城及周邊地區(qū)迎來今冬初雪。本周初,依然受低溫降雨天氣影響,戶外施工難以正常開展,終端采購需求依舊低迷。本周二至周三,外地資源到貨偏少,成交狀況依然不佳,市場觀望氛圍濃厚,鋼市報價小幅見跌。周四,天氣放晴需求略增,黑色系期貨震蕩走高,唐山鋼坯價格小幅探漲,以及徐州地區(qū)部分鋼企限產(chǎn)等,市場信心相應(yīng)增強,市場報價穩(wěn)中略漲,鋼市成交有所好轉(zhuǎn)。
而從庫存情況來看,本周滬市螺紋鋼庫存周環(huán)比減少0.68萬噸,線材庫存周環(huán)比增加0.78萬噸。從全國庫存統(tǒng)計來看,全國主要城市螺紋鋼庫存周環(huán)比上漲8.1萬噸,線材庫存周環(huán)比上漲2.87萬噸;全國主要鋼廠庫存周環(huán)比增加11.26萬噸,線材庫存周環(huán)比增加0.78萬噸。當(dāng)前國內(nèi)社會螺紋鋼庫存止降反增,主要鋼廠庫存再次出現(xiàn)累庫。
四、 宏觀分析
1、12月13日中共中央政治局召開會議指出,繼續(xù)打好三大攻堅戰(zhàn),著力激發(fā)微觀主體活力,創(chuàng)新和完善宏觀調(diào)控,統(tǒng)籌推進穩(wěn)增長、促改革、調(diào)結(jié)構(gòu)、惠民生、防風(fēng)險工作,保持經(jīng)濟運行在合理區(qū)間,進一步穩(wěn)就業(yè)、穩(wěn)金融、穩(wěn)外貿(mào)、穩(wěn)外資、穩(wěn)投資、穩(wěn)預(yù)期,提振市場信心。
2、2018年1-11月份,全國固定資產(chǎn)投資(不含農(nóng)戶)609267億元,同比增長5.9%,增速比1-10月份回升0.2個百分點。從環(huán)比速度看,11月份固定資產(chǎn)投資(不含農(nóng)戶)增長0.46%。其中,民間固定資產(chǎn)投資378432億元,同比增長8.7%。
3、2018年11月份,規(guī)模以上工業(yè)增加值同比實際增長5.4%(以下增加值增速均為扣除價格因素的實際增長率),增速比10月份回落0.5個百分點;環(huán)比增長0.36%。1-11月份,規(guī)模以上工業(yè)增加值同比增長6.3%,增速較1-10月份回落0.1個百分點。
4、2018年1-11月份,全國房地產(chǎn)開發(fā)投資110083億元,同比增長9.7%,增速與1-10月份持平。1-11月份,房屋新開工面積188895萬平方米,增長16.8%,增速提高0.5%。1-11月份,房屋施工面積804886萬平方米,同比增長4.7%,增速比1-10月份提高0.4%。1-11月份,土地購置面積25326萬平方米,同比增長14.3%,增速比1-10月份回落1%;1-11月份,商品房銷售面積148604萬平方米,同比增長1.4%,增速比1-10月份回落0.8%;1-11月份,房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)到位資金150077億元,同比增長7.6%,增速比1-10月份回落0.1%。
5、2018年1-11月份,基礎(chǔ)設(shè)施投資(不含電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應(yīng)業(yè))同比增長3.7%,增速與1-10月份持平。其中,水利管理業(yè)投資下降4.4%,降幅擴大0.3個百分點;公共設(shè)施管理業(yè)投資增長1.4%,增速提高0.1個百分點;道路運輸業(yè)投資增長8.5%,增速回落1.6個百分點;鐵路運輸業(yè)投資下降4.5%,降幅收窄2.5個百分點。
6、中國11月份社會融資規(guī)模增量1.52萬億元人民幣;預(yù)估1.35萬億。初步統(tǒng)計,11月份社會融資規(guī)模增量為1.52萬億元,比上年同期少3948億元。其中,對實體經(jīng)濟發(fā)放的人民幣貸款增加1.23萬億元,同比多增874億元。初步統(tǒng)計,11月末社會融資規(guī)模存量為199.3萬億元,同比增長9.9%。中國11月新增人民幣貸款1.25億元人民幣,預(yù)期12000億元,前值6970億元。
7、央行數(shù)據(jù)顯示,11月末,廣義貨幣(M2)余額181.32萬億元,同比增長8%,增速與上月末持平,比上年同期低1.1個百分點;狹義貨幣(M1)余額54.35萬億,,同比增長1.5%,增速分別比上月末和上年同期低1.2個和11.2個百分點;流通中貨幣(M0)余額7.06萬億元,同比增長2.8%。當(dāng)月凈投放現(xiàn)金457億元。
8、國家統(tǒng)計局12月9日公布的物價數(shù)據(jù)顯示,11月,CPI同比上漲2.2%,漲幅比上月回落0.3個百分點;PPI同比上漲2.7%,漲幅較上月回落0.6個百分點。CPI和PPI同比漲幅都呈現(xiàn)收窄之勢,環(huán)比都為負增長,表明物價水平明顯回落,市場需求有所減弱,目前的物價走勢溫和,不存在通脹風(fēng)險,為宏觀政策靈活調(diào)控提供了空間。
9、下周(美國時間12月18日-19日),美國FOMC(聯(lián)邦公開市場委員會)將舉行12月份的議息會議,若此次決定加息,將成為美聯(lián)儲年內(nèi)的第四次加息,也是2015年12月美聯(lián)儲開啟本輪加息周期以來的第九次加息。盡管美國總統(tǒng)特朗普剛剛公開批評美聯(lián)儲,稱如果美聯(lián)儲在下周提高利率是“非常愚蠢的做法”,但市場普遍預(yù)期,此次加息幾乎已是“板上釘釘”。
五、綜合觀點
本周申城鋼價先跌后漲,對于下周市場行情,提醒大家關(guān)注以下幾個方面:
其一、需求因素。上周末至本周初,全國大范圍低溫雨雪冰凍天氣,市場整體需求大幅下滑,長江以北地區(qū)需求跌入“冰點”,淡季需求特征顯露無疑;下半周,受多地天氣放晴,期貨和鋼坯等止跌回漲,市場成交稍微好轉(zhuǎn)。臨近周末,國內(nèi)宏觀經(jīng)濟數(shù)據(jù)密集公布,1-11月份房地產(chǎn)投資和基建投增速雙雙持平,尤其房地產(chǎn)投資終結(jié)連續(xù)三個月回落,數(shù)據(jù)表現(xiàn)好于市場預(yù)期。12月13日,政治局會議部署明年經(jīng)濟工作,繼續(xù)打好三大攻堅戰(zhàn),統(tǒng)籌推進 “六個穩(wěn)”,提振市場信心強化政策底。總體來看,受季節(jié)性降溫和雨雪天氣增多,市場需求將進一步收縮。
其二、供給因素。近日北方地區(qū)霧霾天氣嚴(yán)重,河北唐山印發(fā)決戰(zhàn)20天,打贏藍天保衛(wèi)戰(zhàn)方案通知,從12月13日至月底,對鋼企燒結(jié)、豎爐等嚴(yán)格執(zhí)行錯峰生產(chǎn)。江蘇徐州地區(qū)執(zhí)行大氣防治管控,從12月9日至月底,部分焦化保溫停止出焦,部分焦企生產(chǎn)降至30%以下;同時,徐州地區(qū)鋼企按績效評價嚴(yán)重執(zhí)行限產(chǎn)或停產(chǎn)。最新數(shù)據(jù)統(tǒng)計,11月粗鋼產(chǎn)量7762萬噸,同比增長10.8%;11月份我國鋼材出口529.8萬噸,環(huán)比下降20.20萬噸,為今年2月份以來最低水平。由此可見,環(huán)保限產(chǎn)和年底檢修增多,但粗鋼產(chǎn)量依舊高位,鋼材出口處于低位,鋼廠庫存持續(xù)累庫,短期內(nèi)供應(yīng)壓力較大。
其三、成本因素。本周國內(nèi)焦炭價格跌后企穩(wěn),受前期焦炭累跌400-450元/噸,焦化企業(yè)利益大幅收窄,少數(shù)焦企提出漲價訴求,但下游鋼企并未接受,考慮季節(jié)性需求疲軟因素,多數(shù)焦企報價持穩(wěn)觀望。本周國內(nèi)鐵精粉售價總體平穩(wěn),環(huán)保限產(chǎn)礦石庫存不大,下游鋼企采購壓價減量,供需兩端均現(xiàn)疲軟。本周進口礦震蕩見漲,主要受上周港口礦石量降至1.4億噸下方,匯率上漲增加海運成本,以及期貨和成本材探漲影響,但隨著外礦發(fā)貨增量,港口礦石庫存止降反增,國內(nèi)高爐開工率持續(xù)下降,以及冬季環(huán)保限產(chǎn)等,進口礦預(yù)期走勢依舊偏弱。預(yù)計,下周國內(nèi)鋼企生產(chǎn)成本穩(wěn)中趨降。
綜合概括而言,近期北方霧霾天氣頻發(fā),冬季環(huán)保限產(chǎn)加大執(zhí)行,11月份粗鋼產(chǎn)量依舊高位,鋼材出口處于低位,當(dāng)前鋼材供應(yīng)形勢承壓;全國降溫雨雪天氣增多,終端需求日趨收縮,市場成交明顯放緩,整體供需形勢不樂觀。好在前期暴跌釋放風(fēng)險,社會現(xiàn)貨庫存相對低位,多數(shù)鋼企挺價意愿強,鋼市處于跌后震蕩調(diào)整期。基于年底市場資金緊張,北材南下資源增壓,后期需求繼續(xù)下滑,基于此,對下周市場維持偏消極評價——綠色預(yù)警。具體來說,西本鋼材指數(shù)下周將在3980-4080元/噸區(qū)間震蕩運行。 [文]西本新干線特邀撰稿人 2018/12/14
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